国有商业银行改革的步骤与目标

　　文章分析了公司改制之国有银行股份制改革透视：本文对10多年来国有商业银行改革的历程与背景进行了回顾，介绍了此轮改革的目标与步骤，分析了影响改革成功与否的关键因素，探讨了国有商业银行改革中的一些其他重要问题，并指出当前正在进行的国有银行改制是一项非常关键而又艰难的全新改革实践。

　　(一)国有商业银行改革的步骤

　　从2004年开始的国有商业银行改革是按照“一行一策”的原则进行的。其中向商业银行进行大规模注资是此次国有银行股份制改革的第一步。第二步是成立股份有限公司，第三步是选择合适时机在国内外金融市场上市。

　　2003年底，国务院决定成立中央汇金投资有限公司，分别向中国银行和中国建设银行两家国有银行分别注资225亿美元国家外汇储备，补充资本金，从而正式拉开了我国国有商业银行改革的序幕。2004年6月8日，中国建设银行向社会发布了公司分立的公告。

　　需要强调的是，这次国家注资与1998年发行2700亿元特别国债补充四家银行资本金和1999年剥离1.3万亿元不良贷款有很大的不同。前两次注资主要是化解金融风险，对银行自身存在的体制和机制性问题触及较少。这主要是因为对国有银行存在问题的复杂性和成因的认识有一个深化的过程，银行监管的审慎手段也相对缺乏。1998年时贷款五级分类制度还在酝酿试点之中，而2002年中国人民银行发布了《银行贷款损失准备计提指引》，要求商业银行应当按照谨慎的会计原则，合理估计贷款可能发生的损失，及时计提贷款损失准备，并对贷款损失准备具体做了规定。2004年3月1日起，中国银监会制定的《商业银行资本充足率管理办法》正式实施。鉴于中国商业银行资本充足率较低的现实，银监会提出了“提高贷款五级分类的准确性--提足拨备--做实利润--资本充足率达标”的监管思路，要求主要的银行类金融机构通过一段时间的努力最终到2007年要达到资本充足的审慎监管目标。

　　同前两次注资相比，这次注资只是两家试点银行总体改革的一个步骤，目的在于改善其资产负债状况，从而为加快股份制改革创造条件。加快深化内部改革，建立良好公司治理结构，切实转换经营机制才是这次商业银行改革的关键。监管部门要求两家试点银行必须坚持改革与管理并重，加快处置不良贷款，并防范其中的道德风险;精心选择和引进国内外战略投资者，吸收新鲜血液;积极创造条件在境内外上市，使公司治理在外部和市场监督下不断进步，保障国家新注入资本金的安全并获得合理回报，达到花钱买到一个好机制的改革预期目标。对四家国有商业银行改革整体进程而言，它们只是在国家注资上有先后之别。除中国银行、建设银行外，要求工商银行、农业银行也要参照有关改革要求，加快推进内部改革，完善公司治理，为下一步股份制改造积极创造条件。预计这次改革能使国有商业银行有一次脱胎换骨的变化，从而推动建设健康而富有竞争力的中国银行体系。

　　(二)股份制改革过程中的监管目标

　　此次国有商业银行改革的目标是争取用3年的时间把两家试点银行建设成现代化股份制商业银行。正如国务院总理温家宝在3月15日接受中外记者采访时称，目前进行的国有商业银行改革是“背水一战”，是一场输不起的实践，只能成功，不能失败。为确保商业银行改革的成功，监管部门的工作重点集中在两家银行公司治理结构的建设上。根据监管部门的要求，改革后中国银行和中国建设银行这两家银行的财务指标应达到并保持国际排名前100家大银行中等以上的水平。两家试点银行股份制改革的考核指标包括总资产净回报率、股本净回报率、成本收入比、不良资产比率、资本充足率、大额风险集中度和不良贷款拨备覆盖率等项指标。这七条标准是参照国际上前100家大银行的平均水平来制定的。也就是说在2007年以前，国有银行必须达到这七条标准，甚至超过这个水平，达到国际上前50 家大银行的平均水平。

　　具体来说，在这七条标准中，商业银行的总资产净回报率在2005年度应达到0.6%，2007年度应达到国际良好水准。股本净回报率2005年度应达到11%，2007年度应进一步提高到13%以上，确保注资的效果和获得良好回报。商业银行的成本收入比从2005年起应控制在35～45%之内。监管部门要求商业银行从2004年起对信贷资产和非信贷类资产全面进行五级风险分类，并按五级分类口径对全部资产的质量进行考核，将不良资产比率持续控制在 3～5%。其中中国银行目标为3.85%、中国建设银行目标为3.3%。进行股份制改革的商业银行从2004年起应严格按照《商业银行资本充足率管理办法》的有关规定进行资本管理，资本充足率应在任何时点上保持8%以上。目前，中行和建行两家商业银行正在通过发行次级债券等形式补充资本，从而将资本充足率保持在一个较高的水平上，为下一轮的股份制改革打下较好基础。

　　在风险集中度监管方面，监管部门 的要求是，从2005年起商业银行对同一借款人的贷款余额与商业银行资本余额的比例不得超过10%的风险指标，并鼓励商业银行出售对单一客户超过比例的大额风险暴露。到2005年底，在不良贷款拨备覆盖率方面，中国银行应达到60%，建设银行应达到80%;2007年底应继续有所增长。

　　为确保改革的成功，中国银行业监督管理委员会制定了《关于中国银行、中国建设银行公司治理改革与监管指引》，要求参与改革的商业银行采取有效措施达到上述监管目标。参与股份制改革的商业银行对国家资本回报和未来的资产质量提出明确的要求。按照这个目标发展，商业银行应制定每年的指标考核进步标准?在每一年里每一个季度怎么做，都要有严格的计划、严格考核的措施。并且参照国际管理水平，这些指标每项都是硬要素。